Для начала, нужно скрафтить печь и каменную кирку.

Затем идем в пещеру и ищем блоки с коричневатыми вкраплениями (как медь). Собираем их и несем в печку.

Если вы хотите получить все достижения сразу, то войдите в мир realm по этому коду: pnfoctkanzg, далее идите по дороге и выполняйте инструкции

Нужно не расплавить железный слиток, а выплавить его из железной руды. Руду можно выкопать из-под земли (обычно располагается недалеко от поверхности) или добыть в пещере. Учтите, что понадобится минимум каменная кирка. Выплавить слиток из руды можно в печи.
На картинке ниже изображена железная руда.